5月14日，碳化硅概念呈现出涨幅处于前列的态势时，板块之内存在着多只个股出现涨停的情况。一直到收盘的时候，晶升股份（688478.SH）、正帆科技（688596.SH）这两只股票双双都收获了20CM涨停，天岳先进（688234.SH）涨幅达到了15.26%，天富能源（600509.SH）涨了10.01%。
从消息方面来看，有一个投研机构Citrini呢，它发布了一份关于AI供应链的报告，这份报告表明，碳化硅被当作AI领域当中被严重忽视的核心主线，而市场有着这样的预期，那就是它未来在AI电源方面以及先进封装领域的需求将会大幅地增长。
多赛道共振，开启产业新周期
核心之第三代半导体材料碳化硅衬底，乃新能源汽车、光伏储能、AI算力等高端产业里关键基石之一，伴随全球能源转型以及人工智能算力需求爆发，碳化硅产业竞争已从单点技术突破步入全生态布局新阶段。
因具备高耐压、高频率、低损耗的出色性能，碳化硅正加快渗透新能源汽车的主驱逆变器，以及车载充电机（OBC），还有直流变换器（DC-DC）。机构数据表明，运用碳化硅模块能够让电动汽车续航里程提高5%至10%，或者降低电池成本。
中金公司于研报里表明，碳化硅也就是SiC材料，乃是第三代化合物半导体的典型代表实例，特别是于下游需求快速增长的新能源相关应用范畴当中，SiC相较于Si基材料更有着优势特性。在新能源汽车这一领域之内，SiC器件有希望解决续航里程短以及补能时间长等诸多痛点问题。在光伏发电该领域之中，SiC器件有希望提升逆变器转换效率以及使用寿命。
除了新能源汽车、光储充等赛道，碳化硅在以下领域也有技术应用突破，AI数据中心（AIDC），固态变压器（SST），AR眼镜/光学领域，先进封装等应用领域。
现今的情况是，AI算力呈现出指数级的爆发态势，这对数据中心的供电架构造成了倒逼，从而促使此项架构进行革命性的升级。在此种局面下，880V高压直流也就是HVDC，成为了行业当中主流的选择。而固态变压器作为核心枢纽，为碳化硅技术带来了前所未有的市场机遇。在AR眼镜以及光学这个领域，半绝缘型SiC衬底依靠其高折射率、高透光、高热稳等特性，在AR/VR光学领域达成了突破性应用，进而成为消费电子领域新的增长点。
在先进封装这个领域当中，对于碳化硅而言，因其拥有高热导率，还有高机械强度以及良好的电绝缘性，所以它成为了芯片封装这一领域里的理想材料，在2.5D/3D封装里面，碳化硅中介层能够替代硅中介层，它可以有效地降低芯片运行时的温度，还可以提升散热性能，与此同时能够减少封装尺寸，进而满足高功耗芯片的散热需求。
国内企业布局提速，产销与技术双突破
产业处于风口之时，国内企业加快往碳化硅领域进行布局，于技术研发方面持续求突破，在产能扩充方向不断有进展，在市场开拓范畴持续获成果，达成产销以及技术的全面性提升。东方证券作出分析表明，伴随英伟达GPU芯片的功率呈现越来越大的态势，把众多芯片集中整合到硅中介层会致使出现更高的散热性能方面的要求，要是采用导热率更佳的SiC中介层，那么其散热片的尺寸有希望大幅度缩小，从而优化整体的封装尺寸。
鉴于此，不少上市公司都在探寻碳化硅于中介层方面的应用潜力，因为碳化硅具备极为出色的导热性能，所以有希望在中介层、散热基板等环节加以运用，那样相关厂商就有机会从中获利。按照Wolfspeed的预测，到2026年，SiC相关器件市场有希望达成89亿美元，衬底市场有希望达成17亿美元，两者合计市场规模超过百亿元。
天岳先进曾于接受调研之际表明，伴随行业不断朝着大尺寸进行升级，8英寸碳化硅衬底产品正步入快速发展的关键时期，未来有希望成为引领行业增长以及公司结构升级的核心导向，下游新能源汽车800V高压平台、工业电源、数据中心等场景对于大尺寸、高性能碳化硅器件的需求持续获得提升，这将会推动8英寸产品市场实现扩容。2025年，该公司碳化硅衬底产量折合达到69.04万片，产量同比增长68.31%，全年对外销售63.33万片，销量同比增长75.33%，产销规模稳步被提升，产能运营与交付效能维持良好水平。
2025年年报当中，三安光电（600703.SH）表明，8英寸N型SiC晶体低位错生长技术开发已然完成且导入量产，达成了8英寸碳化硅长晶良率的大量提高，以及晶体内应力的显著改善，还有缺陷质量的大幅提升。其产品性能获得了上涨，碳化硅衬底成本出现了下降，这有效地强化了产品竞争力。三安光电透露，公司在碳化硅领域发力，方向是车规级应用，已进入下游客户供应商名录，稳步推进与意法半导体合资的重庆8英寸碳化硅项目，湖南三安的12寸碳化硅衬底已向客户送样验证。
主营耐火材料等业务的科创新材 920580.BJ，近年来大力开展碳化硅复合材料业务拓展工作，该产品主要被用于新能源电池材料方面，像锂电池负极包覆碳化以及正极材料焙烧，并且公司宣称未来有希望朝着半导体封装材料等高端领域进行延伸。在 2026 年第一季度的时候，该公司拥有亮眼的业绩表现，达成营收 2902.56 万元，同比增长幅度为 70.51%，归母净利润 523.31 万元，同比增长 132.77%。
